Was ist Festgeld und wie funktioniert die Geldanlage?

Was ist Festgeld und was ist ein Festgeldkonto?

Festgeld ist eine Geld­anlage mit einer festen Lauf­zeit und einem festen Zins­satz. Sie legen dabei einen bestimmten Betrag für einen vorher vereinbarten Zeitraum bei einer Bank an. Der Zins­satz ist für diese Lauf­zeit vertrag­lich fest­gelegt und verändert sich grund­sätzlich nicht – auch dann nicht, wenn sich das allge­meine Zins­niveau ändert.

Während der Lauf­zeit ist das ange­legte Geld meist nicht verfügbar. Festgeld eignet sich des­halb vor allem für Geld, das Sie bis zu einem bestimmten Zeit­punkt nicht benötigen.

Was ist ein Festgeldkonto?

Das Festgeldkonto ist das Konto, auf dem die Anlage geführt wird. Es dient in der Regel nicht dem täg­lichen Zahlungs­verkehr und Sie können normaler­weise keine laufenden Über­weisungen oder Last­schriften aus­führen. Das Festgeld­­konto ist damit nicht mit einem Girokonto oder einem täglich verfüg­baren Tages­geld­konto gleich­zusetzen.

Wie die Konto­eröffnung, Ein­zahlung, Zins­gut­schrift und Aus­zahlung konkret ablaufen, hängt von den Vertrags­bedingungen der jewei­ligen Bank ab und wird im Abschnitt „Wie funktioniert eine Festgeld­anlage?" erklärt.

Das folgende Video zeigt, was ein Festgeld­konto ist und wie Sie darauf Geld anlegen. Ebenso erfahren Sie, welche Vor- und Nach­teile Festgeld hat und was Sie vor einer Festgeld­anlage beachten sollten.

Wie unterscheidet sich Festgeld von Tagesgeld?

Festgeld und Tagesgeld sind zwei unter­schied­liche Anlage­formen. Der wichtigste Unter­schied besteht darin, dass Fest­geld für eine bestimmte Lauf­zeit gebunden ist, während Sie über Tages­geld in der Regel jeder­zeit verfügen können. Beim Festgeld ist der Zinssatz für die verein­barte Lauf­zeit fest­gelegt; beim Tages­geld kann sich der Zins­satz ändern. 

Festgeld eignet sich daher vor allem für Geld, das Sie bis zum Laufzeit­ende nicht benötigen und zu einem plan­baren Zins­satz anlegen möchten. Tages­geld bietet dagegen mehr Flexi­bilität, ist aber nicht mit derselben Zins­sicher­heit für einen längeren Zeit­raum verbunden.

Welche Anlage­form zu Ihrer Situation passt, hängt vor allem davon ab, ob Ihnen die feste Verzin­sung oder die kurz­fristige Verfüg­barkeit wichtiger ist. Eine ausführ­liche Abwägung finden Sie im Ratgeber „Tagesgeld oder Festgeld?“.

Was bedeutet Termingeld?

Termingeld ist ein Oberbegriff für Geld­anlagen, bei denen das Kapital für einen bestimmten Zeit­raum gebunden ist. Während dieser Zeit können Sie in der Regel nicht oder nur einge­schränkt über das Geld verfügen. Welche Bedingungen gelten, hängt von der jewei­ligen Produkt­art und der Bank ab.

Häufig wird Termingeld auch als Synonym für Fest­geld verwendet. Im engeren Sinne ist Fest­geld jedoch eine konkrete Form des Termin­gelds. Bei Festgeld stehen die Lauf­zeit und der Zins­satz grund­sätzlich bei Vertrags­abschluss fest. Daneben gibt es beispiels­weise Kündigungs­geld, bei dem die Aus­zahlung von einer Kündi­gungs­frist abhängt. 

Was ist Kündigungsgeld?

Beim Kündigungs­geld verein­baren Sie mit der Bank, wie lange die Kündi­gungs­frist beträgt. Möchten Sie über das Gut­haben verfügen, müssen Sie die Anlage zunächst kündigen. Erst nach Ablauf der Frist wird das Geld ausgezahlt.

Kündigungsgeld ist daher nicht mit täglich verfüg­barem Tages­geld gleich­zusetzen. Während Tages­geld in der Regel jeder­zeit verfügbar ist, bleibt das Geld beim Kündigungs­geld bis zum Ablauf der Kündigungs­frist gebunden. Die konkrete Verzinsung, Mindest­anlage und Kündigungs­frist ergeben sich aus dem jeweiligen Vertrag.

Der wichtigste Unterschied zu Fest­geld besteht darin, dass bei Fest­geld der Rück­zahlungs­termin grund­sätzlich bereits bei Vertrags­abschluss fest­steht. Beim Kündigungs­geld hängt der Zeit­punkt der Aus­zahlung davon ab, wann Sie kündigen und wie lang die verein­barte Kündi­gungsfrist ist.

Warum die Bezeichnung „Termingeld“ allein nicht ausreicht

Banken verwenden den Begriff „Termin­geld“ nicht immer ein­heitlich. Teil­weise bezeichnen sie damit allge­mein zeitlich gebundene Einlagen, teil­weise wird Termin­geld als Synonym für Festgeld verwendet.

Prüfen Sie bei einem konkreten Angebot deshalb, ob ein festes Laufzeit­ende oder eine Kündi­gungs­frist gilt, wie lange der Zins­satz fest­geschrieben ist und wann Anlage­betrag und Zinsen ausgezahlt werden.

Maßgeblich sind immer die Vertrags­bedingungen der jewei­ligen Bank. Aus dem Begriff „Termin­geld“ allein lässt sich nicht zuver­lässig ableiten, wann Sie über Ihr Geld verfügen können.

Wie funktioniert eine Festgeldanlage?

Eine Festgeldanlage folgt einem festen Ablauf: Sie wählen den Anlage­betrag und die Lauf­zeit aus, eröffnen ein Festgeld­konto, über­weisen das Geld und erhalten es am Ende der Lauf­zeit zusammen mit den Zinsen zurück. Die konkreten Bedingungen, Fristen und Auszahlungs­termine ergeben sich aus dem Vertrag mit der jewei­ligen Bank. Die folgende Über­sicht fasst die einzelnen Schritte einer Fest­geld­anlage zusammen.

• Schritt 1: Anlagebetrag und Laufzeit auswählen

  Überlegen Sie zunächst, wie viel Geld Sie anlegen möchten und für welchen Zeitraum Sie darauf verzichten können. Die Lauf­zeit sollte zu Ihrem persön­lichen Liquiditäts­bedarf passen. Legen Sie nur einen Betrag an, den Sie während dieser Zeit voraus­sichtlich nicht benötigen. Aktuelle Ange­bote können Sie im Festgeld Vergleich anhand von Anlage­betrag und Lauf­zeit prüfen

• Schritt 2: Festgeldkonto eröffnen

  Haben Sie ein passendes Festgeld­angebot ausgewählt, stellen Sie bei der Bank den Antrag auf Eröffnung eines Festgeld­kontos. Dafür geben Sie unter anderem Ihre persön­lichen Daten, den gewünschten Anlage­betrag und die Lauf­zeit an. Außerdem hinterlegen Sie Ihr Referenz­konto, über das der Anlage­betrag eingezahlt wird und auf das die Aus­zahlung des Guthabens erfolgt.

  Vor der abschließenden Konto­eröffnung muss die Bank Ihre Identität prüfen. Je nach Anbieter erfolgt dies beispiels­weise über Postident oder Videoident. Erst wenn die Identitäts­prüfung erfolgreich abge­schlossen ist, kann die Festgeld­anlage eingerichtet werden.

• Schritt 3: Anlagebetrag überweisen

  Nach der Kontoeröffnung über­weisen Sie den verein­barten Betrag vom Referenz­konto auf das Festgeld­konto. Beachten Sie dabei die von der Bank vorge­gebene Einzahlungs­frist. Die Festgeld­anlage beginnt in der Regel erst, wenn der voll­ständige Betrag bei der Bank einge­gangen und die Anlage bestätigt worden ist. Bewahren Sie die Bestätigung und die Vertrags­unterlagen auf.

• Schritt 4: Zinsen während der Laufzeit erhalten

  Für die Festgeldanlage gilt der Zinssatz, den Sie bei Vertrags­schluss verein­bart haben. Wie und wann die Zinsen gut­ge­schrieben werden, hängt von den Vertrags­bedingungen ab. Möglich ist eine jährliche Zins­zahlung oder eine Gut­schrift am Ende der Laufzeit. 

• Schritt 5: Geld bis zum Laufzeitende angelegt lassen

  Während der vereinbarten Laufzeit ist der Anlage­betrag meist nicht verfügbar. Eine vor­zeitige Verfügung hängt von den Bedingungen der jewei­ligen Bank ab. Teilab­hebungen oder zusätzliche Ein­zahlungen sind bei Festgeld in der Regel nicht vorge­sehen. Ob eine vor­zeitige Kündigung möglich ist, welche Fristen gelten und ob dadurch Zinsen verloren gehen, ergibt sich aus dem Vertrag. Prüfen Sie diese Regelungen am besten schon vor der Anlage.

• Schritt 6: Auszahlung oder Verlängerung zum Laufzeitende

  Zum vereinbarten Laufzeitende zahlt die Bank den Anlage­betrag und die gut­geschrie­benen Zinsen ent­sprechend den Vertrags­bedingungen aus. Die Aus­zahlung erfolgt normaler­weise auf das hinter­legte Referenz­konto. 

  Einige Banken verlängern die Festgeld­anlage auto­matisch, wenn Sie nicht recht­zeitig kündigen oder einer Verlänge­rung widersprechen. Für die neue Lauf­zeit kann ein anderer Zins­satz gelten. Prüfen Sie deshalb die Verlängerungs­bedingungen und die dafür geltenden Fristen bereits bei Vertrags­abschluss.

Welche Vorteile und Nachteile hat Festgeld?

Festgeld verbindet einen festen Zinssatz mit einer festen Lauf­zeit. Daraus ergeben sich klare Vorteile bei der Plan­barkeit, aber auch Einschrän­kungen bei der Verfüg­barkeit. Ob diese Anlage­form zu Ihnen passt, hängt deshalb nicht allein von der Zins­höhe ab, sondern auch davon, wie lange Sie auf das Geld verzichten können. 

Vorteile von Festgeld

• fester Zinssatz: Der bei Vertrags­abschluss verein­barte Zins­satz bleibt während der Lauf­zeit grundsätzlich unverändert.
• hohe Planbarkeit: Anlagebetrag, Laufzeit und Zins­satz stehen von Beginn an fest. Der voraus­sichtliche Ertrag kann deshalb bereits vor der Anlage berechnet werden.
• keine Kursschwankungen wie bei Wertpapieren: Anders als bei Aktien oder ETFs verändert sich das Guthaben auf dem Festgeldkonto normalerweise nicht durch täg­liche Bewegungen an den Kapital­märkten.
• einfache Produktlogik: Für die Beur­teilung eines Ange­bots sind vor allem Anlage­betrag, Lauf­zeit, Zins­satz und Auszahlungs­bedingungen relevant. Nach dem Abschluss sind in der Regel keine laufenden Anlage­entschei­dungen erforder­lich.
• unter bestimmten Bedingungen höhere Verzinsung als bei täglich verfügbaren Einlagen: Banken können für die einge­schränkte Verfüg­barkeit häufig einen höheren Zins­satz als für Tages­geld oder andere täglich verfüg­bare Einlagen anbieten. Das gilt jedoch nicht auto­matisch für jedes Angebot und jede Laufzeit.

Nachteile von Festgeld

• eingeschränkte Verfügbarkeit: Das angelegte Geld ist während der Lauf­zeit meist nicht frei verfügbar. Festgeld eignet sich des­halb nicht für Beträge, die kurz­fristig für Notfälle oder größere Aus­gaben benötigt werden.
• steigende Marktzinsen können nicht unmittelbar genutzt werden: Der feste Zins­satz schützt vor sinkenden Zinsen, verhindert aber meist eine Um­schichtung zu besseren Kondi­tionen während der Laufzeit. Zins­sicher­heit und Flexi­bilität stehen dadurch in einem Spannungs­verhältnis.
• automatische Verlängerung: Wird einer Verlängerung nicht recht­zeitig wider­sprochen, kann sich die Anlage für eine weitere Lauf­zeit verlängern. Für diese neue Anlage können andere und möglicher­weise ungüns­tigere Kondi­tionen gelten.
• Inflationsrisiko: Der verein­barte Zins­satz beschreibt nur die nominale Verzinsung. Liegt die Inflation über dem Zinssatz, kann die Kauf­kraft des Guthabens trotz Zins­gut­schrift sinken.
• keine automatische Risikofreiheit: Festgeld unterliegt zwar normaler­weise keinen Kurs­schwan­kungen wie das z. B. bei Wertpapieren der Fall ist. Daraus folgt aber nicht, dass jede Anlage unabhängig von Bank, Land, Einlagen­siche­rung und Inflation risikofrei ist.

Wie sicher ist Festgeld?

Festgeld gilt durch die gesetz­liche Einlagen­sicherung als vergleichs­weise sichere, aber nicht risiko­freie Geldanlage. Guthaben auf Festgeld­konten sind inner­halb der gesetz­lichen Grenzen bis zu 100.000 € pro Kunde und Bank geschützt – unab­hängig davon, auf wie viele Konten bei dieser Bank das Gut­haben verteilt ist. (Quelle: BaFin, Stand: September 2026). Die gesetz­liche Einlagen­sicherung schützt somit nicht jeden Betrag unbe­grenzt und sagt außer­dem nichts darüber aus, ob Sie während der Laufzeit vorzeitig über Ihr Fest­geld verfügen können.

Manche Banken gehören zusätzlich einem frei­willigen oder institutions­bezo­genen Sicherungs­system an, was den Schutz über die gesetz­liche Grenze hinaus erweitern kann. Welche Voraus­setzungen gelten und welcher Betrag geschützt ist, hängt vom jeweiligen Sicherungs­system und der Bank ab. Ausführ­liche Infor­mationen finden Sie in unserem Ratgeber zum Thema Einlagensicherung.

Wie sicher ist Festgeld bei ausländischen Banken?

Bei ausländischen Banken sollten Sie prüfen, welchem natio­nalen Einlagen­sicherungs­system das Institut unterliegt. Inner­halb der Euro­päischen Union gelten gemein­same Mindest­standards für die Einlagen­sicherung. Zuständigkeit, Abwicklung und prak­tische Entschädi­gung können sich dennoch danach richten, in welchem Land die Bank ihren Sitz hat und welchem Sicherungs­system sie angehört.

Bei Banken außerhalb der EU sollten Sie das zuständige Sicherungs­system, die geltende Sicherungs­grenze und die Bedingungen für eine Ent­schädigung besonders sorg­fältig prüfen. Ein Länderrating kann bei der Einord­nung helfen, ersetzt aber nicht die Prüfung der konkreten Einlagen­siche­rung und der Vertrags­bedingungen. Prüfen Sie vor der Anlage außerdem, ob der Anlage­betrag die geltende Sicherungs­grenze über­steigt und ob für das konkrete Angebot besondere Bedingungen gelten.

Welche Laufzeit passt zu einer Festgeldanlage?

Die passende Festgeld­laufzeit richtet sich vor allem danach, wann Sie das ange­legte Geld wieder benötigen. Eine kurze Lauf­zeit bietet mehr Flexi­bilität, während eine lange Lauf­zeit den vereinbarten Zins­satz länger sichert. Entschei­dend ist des­halb nicht allein, welcher Zins­satz am höchsten ist, sondern wie lange Sie sicher auf den Anlage­betrag verzichten können. Die folgende Tabelle zeigt, wie sich kurze und lange Lauf­zeiten bei Flexi­bilität und Zins­sicherheit unter­scheiden.

Die Laufzeit muss zum Liquiditätsbedarf passen

Wählen Sie die Laufzeit so, dass Sie den Anlage­betrag bis zum Ende der Bindung voraus­sichtlich nicht benötigen. Planen Sie dabei nicht nur bekannte Aus­gaben ein, sondern auch einen aus­reichenden finan­ziellen Puffer für uner­wartete Kosten.

Ein höherer Zins­satz recht­fertigt nicht auto­matisch eine längere Laufzeit. Entscheidend ist, ob der zusätz­liche Zins­ertrag die geringere Flexi­bilität für Sie aufwiegt. Wenn der Zeitpunkt, zu dem Sie das Geld benötigen, unsicher ist, kann eine kürzere Laufzeit oder eine Tages­geld­anlage besser geeignet sein.

Was ist eine Festgeldtreppe?

Bei einer Festgeld­treppe teilen Sie den Anlage­betrag auf mehrere Festgeld­anlagen mit unter­schied­lichen Lauf­zeiten auf. Dadurch enden die einzelnen Anlagen zu verschie­denen Zeitpunkten und ein Teil des Geldes wird so regel­mäßig wieder verfügbar. Es kann dann entweder ausge­zahlt oder zu den dann geltenden Kondi­tionen neu angelegt werden. Die folgende Grafik veran­schaulicht das Prinzip anhand von drei verschie­denen Anlagezeiträumen.

• Bildbeschreibung

  Die Grafik veranschaulicht die Treppenstrategie bei Festgeldanlagen. Sie zeigt ein Balkendiagramm mit 3 übereinander angeordneten Balken, wobei jeweils ein Balken einer Festgeldanlage entspricht. Die Balken sind auf einer x-Achse zeitlich verortet, was den Anlagezeitraum wiedergibt. Die 3 Festgeldanlagen beginnen zum selben Zeitpunkt. Die Laufzeit der einzelnen Festgelder beträgt bei der 1. Anlage 1 Jahr, bei der 2. Festgeldanlage 2 Jahre und bei der 3. Anlage 3 Jahre. Die Laufzeiten enden im Abstand von jeweils 1 Jahr voneinander. Somit wird in jedem Jahr eines der 3 Festgelder fällig. Dieses wird dann wieder neu als Festgeld mit einer Anlagedauer von 3 Jahren angelegt.

Eine Festgeldtreppe kann die Abhängig­keit von einem einzigen Laufzeit­ende verringern. Sie bietet jedoch keine Garantie für einen höheren Zins­ertrag und schützt nicht auto­matisch vor sinkenden Zinsen. Außer­dem müssen Sie mehrere Anlagen, Lauf­zeiten und Auszahlungs­termine im Blick behalten.

Wo finden Sie aktuelle Festgeldzinsen und Angebote?

Festgeldzinsen und Angebote ändern sich regel­mäßig. Die aktuellen Kondi­tionen hängen unter anderem von der Lauf­zeit, dem Anlage­betrag und dem Anbieter ab. Auch die Bedingungen zur Zins­zahlung, Aus­zahlung und Einlagen­sicherung können sich unterscheiden. In unserem Festgeld Vergleich können Sie aktuelle Ange­bote anhand Ihres Anlage­betrags und der gewünsch­ten Laufzeit prüfen und die relevanten Kondi­tionen mitein­ander vergleichen.

Fazit: Für wen Festgeld geeignet ist

Festgeld eignet sich für Geld, das Sie bis zum Ende der verein­barten Lauf­zeit nicht benötigen. Der feste Zins­satz schafft Plan­barkeit, setzt aber voraus, dass Sie die Lauf­zeit, die Einlagen­sicherung und die Vertrags­bedingungen geprüft haben. Eine bestimmte Lauf­zeit oder ein bestimmtes Ange­bot lässt sich daher nicht pauschal empfehlen. 

Wenn Sie kurzfristig auf Ihr Geld zugreifen müssen, kann Tages­geld besser zu Ihrer Situation passen. Die Unter­schiede zwischen beiden Anlage­formen erläutert der Ratgeber „Tagesgeld oder Festgeld?“. Für den lang­fristigen Vermögens­aufbau sind andere Anlage­formen wie zum Beispiel ETFs oder Aktien sinnvoll; diese sollten aber einer sepa­raten Betrach­tung unter­zogen werden. Suchen Sie ein konkretes Festgeldangebot, können Sie mit dem Festgeld Vergleich verschie­dene Angebote vergleichen.

Häufige Fragen zu Festgeld

• Gibt es eine Mindestanlage für Festgeld?

  Viele Banken legen einen Mindest­betrag für die Festgeld­anlage fest. Die Höhe unter­scheidet sich je nach Anbieter und Angebot. Im Festgeld Vergleich können Sie prüfen, welcher Mindest­betrag für die jeweilige Anlage gilt.

• Wie werden Festgeldzinsen versteuert?

  Die genaue Steuerlast hängt von Ihrer persön­lichen Situation ab. Auf Zins­erträge fallen jedoch grund­sätzlich 25 % Abgeltungs­steuer sowie Solidaritäts­zuschlag und ggf. Kirchen­steuer an. Mit einem Freistellungs­auftrag können Sie den Sparer­pausch­betrag nutzen, sodass Zins­erträge bis zu dessen Höhe steuer­frei bleiben können. Ob und in welcher Höhe Steuern anfallen, hängt unter anderem davon ab, ob Sie den Sparer­pausch­betrag bereits für andere Kapital­erträge nutzen. 

• Kann man ein Festgeldkonto als Gemeinschaftskonto führen?

  Ob ein Festgeldkonto gemein­schaftlich geführt werden kann, hängt von der Bank und dem jeweiligen Konto­modell ab. Bei einem Gemeinschafts­konto können sich sowohl bei der Einlagen­sicherung als auch bei der steuer­lichen Behand­lung Besonder­heiten ergeben. Prüfen Sie daher vor Abschluss immer die Vertrags­bedingungen und die geltenden Regeln für Gemeinschafts­konten.

• Wann werden die Festgeldzinsen ausgezahlt?

  Die Zinsen werden je nach Vertrag entweder jährlich oder am Ende der Lauf­zeit gutge­schrieben. Welche Variante günstiger ist, hängt unter anderem davon ab, ob Sie die ausge­zahlten Zinsen wieder anlegen können und zu welchen Kondi­tionen dies möglich ist. Ein Zinses­zins­effekt entsteht nicht auto­matisch durch eine jährliche Zinsaus­zahlung. Dafür müssen die gutgeschrie­benen Zinsen tatsäch­lich wieder­angelegt und mit­verzinst werden.

• Was passiert bei einer Insolvenz der Bank?

  Eine Insolvenz der Bank gilt als Sicherungs­fall. Dann greift die gesetz­liche Einlagen­sicherung inner­halb ihrer geltenden Grenzen. Geschützte Einlagen werden bis zu 100.000 € pro Kunde und Bank berücksichtigt. Welche Voraus­setzungen gelten und wie die Entschä­digung abgewickelt wird, hängt vom zustän­digen Einlagen­sicherungs­system ab.